Rappresentanze di commercianti di valori mobiliari esteri

Per ottenere l’autorizzazione della FINMA, le rappresentanze di commercianti di valori mobiliari esteri devono soddisfare una serie di condizioni.

Un commerciante di valori mobiliari estero necessita dell’autorizzazione della FINMA se occupa in Svizzera persone che, a titolo professionale e permanente, in Svizzera o dalla Svizzera, lo rappresentano a scopi di pubblicità e di altro tipo, segnatamente gli inoltrano gli ordini dei clienti, senza tuttavia negoziare in valori mobiliari per il commerciante di valori mobiliari estero, detenere conti della clientela o impegnarlo giuridicamente.

Sono commercianti esteri tutte le imprese organizzate secondo il diritto estero che possiedono all’estero un’autorizzazione di commerciante di valori mobiliari, utilizzano nella ragione sociale, nella designazione dello scopo sociale o nei documenti commerciali la locuzione «commerciante di valori mobiliari» o una locuzione di significato analogo, oppure esercitano il commercio di valori mobiliari ai sensi dell’articolo 2 lettera d LBVM.

Condizioni di autorizzazione

Per ottenere un’autorizzazione alla costituzione di una rappresentanza, il commerciante di valori mobiliari estero e la rappresentanza devono soddisfare o poter soddisfare inequivocabilmente tutte le condizioni di autorizzazione. Le principali sono:

  • il commerciante di valori mobiliari estero è sottoposto a un’adeguata vigilanza;

  • le autorità di vigilanza estere competenti non formulano obiezioni contro la costituzione di una rappresentanza;

  • i dirigenti della rappresentanza devono fornire la garanzia di un’attività irreprensibile;

  • la reciprocità da parte dello Stato di sede del commerciante di valori mobiliari estero e di tutti i titolari di partecipazioni qualificate è assicurata.

Durata della procedura

Generalmente la procedura di autorizzazione per la rappresentanza di un commerciante di valori mobiliari estero dura circa tre mesi, tuttavia i tempi di elaborazione dipendono dalla qualità e dalla complessità della domanda. Occorre inoltre tenere conto dei tempi di reazione delle autorità di vigilanza estere coinvolte.

Le rappresentanze di commercianti di valori mobiliari esteri non sono assoggettate alla vigilanza prudenziale, tuttavia tenute a presentare alla FINMA un rapporto di gestione del commerciante di valori mobiliari estero rappresentato entro quattro mesi dalla chiusura dell’esercizio.

Contatto per domande sulla procedura di autorizzazione

Sezione Autorizzazioni Banche (authorization@finma.ch)